近期粗鋼產(chǎn)量平控消息頻發(fā)，雖無正式文件，但部分鋼廠表示收到口頭通知。Mysteel對河北、山西、吉林、江西、遼寧、云南、安徽、山東、廣西、廣東、河南和江蘇等12省進行2023年下半年粗鋼平控推演。具體情況如下：

河北

若粗鋼產(chǎn)量調(diào)控政策定調(diào)“不增不減”，2023年全年粗鋼產(chǎn)量不超2022年，那么2023年7-12月河北粗鋼產(chǎn)量合計不超過9570.23萬噸，而2022年7-12月份河北粗鋼產(chǎn)量為10069.25萬噸。從數(shù)據(jù)來看，下半年粗鋼壓減壓力不大，僅需將上半年增量壓減即可，那么下半年河北省粗鋼預估日均產(chǎn)量不超53.17萬噸。上半年河北粗鋼日均產(chǎn)量約為64.58萬噸，預估日均產(chǎn)量環(huán)比下降11.41萬噸。

【資料圖】

“河北鋼鐵看唐山”，若平控，2023年唐山粗鋼產(chǎn)量將會維持2022年的1.24億噸左右的水平。統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，今年1-6月唐山粗鋼產(chǎn)量合計6918萬噸，較去年同期增8.0%。如果按照產(chǎn)量平控的政策要求落地，7-12月唐山粗鋼產(chǎn)量預計應控制在5496萬噸以內(nèi)，同比去年同期下降9%，日均粗鋼產(chǎn)量預計應控制在30.53萬噸。

山西

如果2023年山西粗鋼產(chǎn)量較2022年產(chǎn)量持平（6423.2萬噸），那么2023年下半年山西粗鋼累計產(chǎn)量不能超過2972.34萬噸。按照2022年下半年產(chǎn)量2875.21萬噸同比計算，2023年下半年粗鋼總產(chǎn)量同比或需要增加3.38%（或97.13萬噸）。按照日均粗鋼產(chǎn)量計算，2023年下半年山西粗鋼日均產(chǎn)量16.15萬噸，較上半年粗鋼日均產(chǎn)量或下降15.31%（或2.92萬噸）；同比2022年下半年粗鋼日均產(chǎn)量或增3.33%（或0.52萬噸）。

圖：2023年下半年山西粗鋼產(chǎn)量拆解

綜合來看，山西省全年粗鋼產(chǎn)量基本無平控壓力，或在常態(tài)化采暖季相應減產(chǎn)，因此鋼廠生產(chǎn)節(jié)奏維持往年正常水平。

吉林

從產(chǎn)量平控的角度來看，若2023年吉林省與2022年持平，則下半年需要增加粗鋼產(chǎn)量752.33萬噸，月均產(chǎn)量為125.39萬噸，即月均需較6月增加5.82萬噸；若2023年需與2021年持平，則下半年需要生產(chǎn)986.42萬噸，月均產(chǎn)量164.4萬噸，即月均較今年6月需增加44.83萬噸。

從省內(nèi)主流鋼廠7月產(chǎn)量數(shù)據(jù)來看，A、B、C三家鋼廠均較6月增加，平均增幅約18%，即按該生產(chǎn)節(jié)奏、以去年量作為平控目標，則可補齊產(chǎn)量，若以2021年量為平控目標，則難補齊產(chǎn)量、產(chǎn)量較易低于前值。

綜合來看，吉林省全年粗鋼產(chǎn)量幾乎無平控壓力，超產(chǎn)的可能性微乎其微，低于前期產(chǎn)量的可能性卻較大，故鋼廠生產(chǎn)相對其他大部分省份而言壓力全無。

江西

如果2023年江西省粗鋼產(chǎn)量較2022年產(chǎn)量持平（2689.93萬噸），那么2023年下半年江西省粗鋼累計產(chǎn)量不能超過1330.07萬噸。按照2022年下半年產(chǎn)量1343.48萬噸同比計算，2023年下半年粗鋼總產(chǎn)量同比或減少13.41萬噸。按照日均粗鋼產(chǎn)量計算，2023年下半年江西省粗鋼日均產(chǎn)量7.23萬噸，較上半年粗鋼日均產(chǎn)量降0.28萬噸；同比2022年下半年粗鋼日均產(chǎn)量降0.46萬噸。

以上假設(shè)情況，均基于當下市場基本面情況及未來預期，綜合考慮之后得出的參考結(jié)論，如有不足之處，歡迎共同探討。綜合來看，江西省內(nèi)后期若要執(zhí)行平控的相關(guān)政策方案，日均產(chǎn)量有可能縮減至7.23萬噸，平攤到省內(nèi)各個鋼廠身上，整體影響有限。且目前各生產(chǎn)企業(yè)本身大多數(shù)就處于不飽和生產(chǎn)狀態(tài)，實際落實到排產(chǎn)計劃時，預計影響更小。

廣西

假設(shè)一：按2022年全年粗鋼總量平控執(zhí)行

由于今年上半年短流程鋼廠面臨虧損、廢鋼難采購等原因，導致很多短流程廠上半年生產(chǎn)積極性較差，和去年同期產(chǎn)量相比有所減弱；上半年粗鋼產(chǎn)量的增加主要是長流程鋼廠方面，因為有高爐產(chǎn)能置換的原因，所以今年一季度整體產(chǎn)量小幅增加，到二季度廣西有新增兩座高爐投入生產(chǎn)，上半年整體粗鋼產(chǎn)量增加94.5萬，較去年同期增幅5%。

2022年廣西粗鋼產(chǎn)量為3793.2萬噸，同比增幅3.6%，增加132.3萬噸。目前本地主導鋼廠對于目前平控政策多數(shù)接到口頭通知，假設(shè)今年按2022年總量平控，也就意味著上半年整體增加產(chǎn)量會在下半年進行同量減少，推算出下半年理論生產(chǎn)粗鋼為1805.9萬噸，全年產(chǎn)量不超過3793.2萬噸。下半年（184天）日產(chǎn)9.81萬噸，較去年同期日均減少0.5萬噸。

假設(shè)二：2023下半年按照22年下半年粗鋼產(chǎn)量進行平控

那么廣西上半年粗鋼產(chǎn)量1987.3萬噸，累加22年下半年粗鋼產(chǎn)量1900.4萬噸，預計23年總量為3887.7萬噸左右，增加94.5萬噸，增幅2.5%。

綜合來看，預估全年廣西產(chǎn)量持穩(wěn)或小幅高于去年。那么根據(jù)兩種理論情況，個人預估2023年廣西粗鋼總產(chǎn)量或?qū)⒕S持3793.2-3887.7萬噸水平。

廣東

假設(shè)一：按去年平控執(zhí)行

受鋼廠新增投產(chǎn)改造等因素影響，2022年廣東省粗鋼產(chǎn)量為3178萬噸，同比增加12.38%，約增393.8萬噸。目前本地主導高爐企業(yè)僅1家接到口頭通知，其余鋼廠均為接到通知。假設(shè)今年按2022年總量平控，也就意味著下半年理論生產(chǎn)粗鋼1745.1萬噸，全年產(chǎn)量不超過3571.8萬噸。下半年（184天）日產(chǎn)9.48萬噸，較去年同期增加0.11萬噸，對比今年上半年（10.09萬噸）日均減少0.61萬噸。

由于今年春節(jié)放假提前等原因，一季度短流程鋼廠停產(chǎn)檢修較多，而長流程鋼廠基本維持生產(chǎn)，停產(chǎn)檢修情況較少。因此今年整體上半年產(chǎn)量同比有所減量，而從歷年下半年產(chǎn)量數(shù)據(jù)來看，近三年除2020年受新冠影響，下半年產(chǎn)量高于上半年，其余年份均低于上半年。其實今年上半年平控及限產(chǎn)政策較少提及，在上半年粗鋼同比減量的情況下，按照此數(shù)據(jù)預估，今年下半年粗鋼壓減工作執(zhí)行情況或不及去年。

假設(shè)二：按當前減量幅度壓減執(zhí)行

考慮到上半年廣東省粗鋼產(chǎn)量同比有所減量，按照歷史經(jīng)驗來看，常態(tài)化限產(chǎn)區(qū)域基本上圍繞京津冀、長三角地區(qū)、汾渭平原等大氣污染重點區(qū)域，而關(guān)于珠三角地區(qū)基本未提及。同時作為全國為數(shù)不多的鋼材資源投放大省，廣東省粗鋼產(chǎn)量在全國排名位于第10位左右，這與廣東省鋼材需求總量并不匹配，也就意味著其需求總體大于供給?；谶@個理論，那么也可以看出廣東省的粗鋼壓減任務(wù)指標壓力要遠遠低于其他常態(tài)化限產(chǎn)區(qū)域。因此今年上半年，廣東省粗鋼總產(chǎn)量下降21.2萬噸，同比降幅約-1.14%，假設(shè)全年均以當前減幅執(zhí)行，那么也就意味著全年粗鋼總產(chǎn)量預估在3531.1萬噸左右，下半年粗鋼產(chǎn)量約為1704.4萬噸，比去年同期減少約19.5萬噸，全年減少40.7萬噸。下半年日產(chǎn)9.26萬噸，較去年同期日均減少0.11萬噸，對比上半年日均減少0.83萬噸。

從當前市場整體情況來看，其一今年上半年全國產(chǎn)量平控政策基本未提及，市場一致認為下半年粗鋼產(chǎn)量平控政策勢在必行。而近期江蘇、河北、山東等省份已經(jīng)提出口頭通知。盡管全年各省均可能有產(chǎn)量平控任務(wù)，但從上半年各省粗鋼產(chǎn)量情況來看，預計大概率以上半年產(chǎn)量同比增長的幾個產(chǎn)鋼大省為主，如河北、江蘇、遼寧、山東、廣西等；其二，目前廣東省短流程鋼廠仍處于盈虧線邊緣，7-8月份部分高爐停產(chǎn)檢修。短期電爐將繼續(xù)維持主動性控產(chǎn)，邊際產(chǎn)量難以回升，且更多以產(chǎn)量自律為主。不過假設(shè)未來一段時間價格持續(xù)上漲，利潤回升，電爐生產(chǎn)積極性將有所回升；其三，2022年廣東省新上短流程企業(yè)，粗鋼產(chǎn)量明顯增加。今年以來多受制于成本因素，產(chǎn)量釋放有限，低于市場預期。

綜合來看，預估全年廣東省產(chǎn)量平控政策力度或高于去年同期。那么根據(jù)兩種理論情況，預估2023年廣東省粗鋼總產(chǎn)量或?qū)⒕S持3530-3570萬噸水平。

遼寧

2023年上半年遼寧省內(nèi)粗鋼累積產(chǎn)量3852.8萬噸，同比增加113.81萬噸，增幅3.04%，但據(jù)我的鋼鐵網(wǎng)調(diào)研所了解到7月份省內(nèi)部分鋼廠已經(jīng)有高爐及產(chǎn)線停產(chǎn)檢修的情況出現(xiàn)，預估影響了粗鋼減量有70萬噸。

假設(shè)一：若按照粗鋼產(chǎn)量不超2021年總量為基礎(chǔ)

假如省內(nèi)按照粗鋼產(chǎn)量不超2021年總量為基礎(chǔ)進行平控，下半年總產(chǎn)量還有3649.61萬噸，日均產(chǎn)量19.83萬噸，與上半年相比日均要減少1.45萬噸，與2021年下半年相比，日均產(chǎn)量增加了0.98萬噸。

假設(shè)二：若按照粗鋼產(chǎn)量不超2022年總量為基礎(chǔ)

假如省內(nèi)按照粗鋼產(chǎn)量不超2022年總量為基礎(chǔ)進行平控，下半年總產(chǎn)量還有3598.83萬噸，日均產(chǎn)量19.56萬噸，與上半年相比日均要減少1.73萬噸，與2022年下半年相比，日均產(chǎn)量減少了0.62萬噸。

以上假設(shè)情況，均基于當下市場基本面情況及未來預期，綜合考慮之后得出的參考結(jié)論，如有不足之處，歡迎共同探討。綜合來看，遼寧省內(nèi)后期若要執(zhí)行平控的相關(guān)政策方案，日均產(chǎn)量最有可能達到19.83萬噸或19.56萬噸，平攤到省內(nèi)各個鋼廠身上，整體影響有限。且目前各生產(chǎn)企業(yè)本身大多數(shù)就處于不飽和生產(chǎn)狀態(tài)，實際落實到排產(chǎn)計劃時，預計影響更小。

云南

在目前國內(nèi)鋼鐵供應過剩，下游需求表現(xiàn)偏弱的背景下，“粗鋼平控”可以適當?shù)木徑夤┬杳?，適當修復行業(yè)企業(yè)利潤水平，盡管平控可能對產(chǎn)量、產(chǎn)值等提升經(jīng)濟增量的數(shù)據(jù)指標產(chǎn)應一定影響，但是從行業(yè)中長期平穩(wěn)健康發(fā)展角度是正確的?？紤]到云南省上半年粗鋼產(chǎn)量同比下降80萬噸左右，同時2023年云南省內(nèi)鋼廠也通過提釩、控產(chǎn)、停產(chǎn)等方式主動壓減了粗鋼產(chǎn)量，因此預計“粗鋼平控”對于云南省下半年產(chǎn)量影響或有限，云南省內(nèi)鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)將維持當前生產(chǎn)水平，即使出現(xiàn)同比超量情況，超標企業(yè)或在年底11-12月份再做產(chǎn)量修正調(diào)整。

安徽

從安徽省內(nèi)的情況來看，可以發(fā)現(xiàn)安徽省23年1-5月累計值對比22年甚至是有一定的減量的，數(shù)值在90.2萬噸，減幅5.33%，與全國趨勢相反。因此單論平控的話，對于安徽省的影響幾無。

近期Mysteel調(diào)研安徽省內(nèi)14家鋼廠，部分鋼廠收到“平控”相關(guān)通知，產(chǎn)量同比2022年不能出現(xiàn)增加。但存在少部分鋼廠，同時因去年部分鋼廠出現(xiàn)長期高爐檢修，整體產(chǎn)量處于相對低位，要求2023年產(chǎn)量同比2021年不能出現(xiàn)增加。

山東

根據(jù)目前市場消息，關(guān)于山東粗鋼產(chǎn)量的預期基本是持平或者壓減400萬噸左右，按照這兩種情景進行推演的下半年產(chǎn)量情況如下：

情景一（產(chǎn)量同比持平）：2022年山東粗鋼產(chǎn)量為7600萬噸，若2023年和2022年產(chǎn)量持平，7-12月份粗鋼產(chǎn)量月均產(chǎn)量為636.3萬噸，日均產(chǎn)量20.75萬噸（下半年184天），較1-6月份月均產(chǎn)量增加6萬噸，日均產(chǎn)量下降0.15萬噸。

情景二（產(chǎn)量同比下降400萬噸）：市場也有傳言，山東粗鋼全年可能有400余萬噸的壓減情況。如果按照400萬壓減粗鋼產(chǎn)量，則全年山東粗鋼在7200萬噸水平，下半年總產(chǎn)量在3418萬噸左右。下半年月均產(chǎn)量為570萬噸、較上半年下降61萬噸，日均產(chǎn)量為18.58萬噸、較上半年下降2.32萬噸。

總體來看，不管是產(chǎn)量持平還是產(chǎn)量壓減，下半年山東鋼廠的日均產(chǎn)量都將小幅下降。從產(chǎn)業(yè)鏈來看，對成品材有一定支撐，對原料則有一定利空。

河南

2022年河南粗鋼產(chǎn)量為3187.24萬噸，而2023年1-6月總產(chǎn)量為1873.17萬噸。2022年下半年粗鋼總產(chǎn)量為1451.99萬噸，若假設(shè)2023年河南全年粗鋼產(chǎn)量較去年持平，則2023年下半年粗鋼總產(chǎn)量將不超過1314.07萬噸，比2022年同期下降9.5%。2022年6月及7月粗鋼產(chǎn)量分別為292.51萬噸及268.52萬噸，而2023年6月粗鋼產(chǎn)量為339.02萬噸，預計7月粗鋼產(chǎn)量大概率將超過300萬噸，則8-12月粗鋼總產(chǎn)量或為1000萬噸左右。按平控政策推算，則2023年下半年河南粗鋼產(chǎn)量或為去年同期90.5%水平，若8-9月仍維持同比10%增速，四季度產(chǎn)量或僅為去年同期63.5%水平；若8-9月維持同比6%增速，四季度產(chǎn)量或僅為去年同期67.2%水平。2022年四季度河南粗鋼產(chǎn)量超過2021年同期9萬噸左右，按大致推算，2023年四季度河南粗鋼產(chǎn)量大概率為2021及2022年同期三分之二左右水平。

2023年4-5月鋼鐵行情持續(xù)偏差，期間較多鋼鐵企業(yè)主動采取停減產(chǎn)措施，據(jù)Mysteel樣本調(diào)研顯示，其產(chǎn)能利用率從一季度最高約56%直接降至40%左右水平。而6-7月鋼鐵行情有所反彈，部分鋼鐵企業(yè)產(chǎn)量恢復較快，但個別廠家已將年中檢修計劃推遲至8-9月。11月中旬起即北方秋冬采暖季，歷年環(huán)保管控政策均較為嚴格，若按三季度數(shù)據(jù)推算，較多鋼鐵企業(yè)或?qū)⑷陦簻p任務(wù)集中于四季度執(zhí)行，尤其11-12月，力度較大。

江蘇

從目前了解的情況來推演，一旦政策落地江蘇省整體的粗鋼控產(chǎn)壓力較大，9月份開始粗鋼產(chǎn)量或?qū)⒚黠@下降。

從市場反饋的消息來看，今年江蘇省粗鋼產(chǎn)量要求控制在1.1億噸以內(nèi)。如果按照1.1億噸的粗鋼產(chǎn)量數(shù)據(jù)推演，1-6月份江蘇省合計粗鋼6325.34萬噸，7-12月份粗鋼產(chǎn)量預計4674.66萬噸，后期如要實現(xiàn)減產(chǎn)目標，江蘇省同比上半年粗鋼需減產(chǎn)1650萬噸，如果考慮到1-8月份的情況，那么9-12月份江蘇省粗鋼控產(chǎn)超過1650萬噸，預示這4個月的月均粗鋼產(chǎn)量將減產(chǎn)400萬噸以上，參考6、7月份的粗鋼產(chǎn)量，減產(chǎn)幅度將接近40%，也明顯低于2022年12月份的粗鋼產(chǎn)量（參考2022年12月份粗鋼產(chǎn)量809.16萬噸），整體的減產(chǎn)壓力較大。另外假設(shè)按照2021年的11924萬噸的粗鋼去推演，那么9-12月份預計月均粗鋼控制在860-880萬噸的水平，參考6、7月份的粗鋼產(chǎn)量，需減產(chǎn)15%以上。

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